兗礦能源完成H股增發 募資50億港元多家機構給予“買入”評級

6月12日，兗礦能源發布關于發行H股完成交割的公告。公告顯示，該次配售已取得香港聯合交易所有限公司上市委員會批準，完成向特定投資者配售H股股份事項。

本次共發行2.85億股，配售價格為17.39港元/股。發行募集資金扣除配售傭金及其他配售事項的相關成本及開支后的凈額約為49.2939億港元。至此，兗礦能源從資本市場股權融資突破百億元。

多家資本市場研究機構積極評價，給予“買入”或“推薦”評級。普遍認為，這是兗礦能源抓住國際資本回流香港、公司股價創出歷史高位的最佳時機，在最大程度保護原有股東權益的前提下，實施的一次大手筆運作，體現了公司堅定的戰略引領導向、靈敏的資本市場嗅覺和深厚的資本運作功力。

中銀國際、第一上海、廣發證券等多家機構

給予“買入”或“推薦”評級

中銀國際認為，按當前價格計算，公司H股2024-2026年平均股息收益率為6.4%，頗具吸引力。將公司評級上調為“買入”。

第一上海分析，配售完成后，公司負債比例下降至約65%，為后續的債權融資留足空間。同時，充足的現金儲備，將有效保證公司達成《發展戰略綱要》目標。

廣發證券研究報告指出，兗礦能源配售H股將有效改善公司資本結構，有助于公司中長期發展戰略綱要加快落地。公司煤炭主業在新疆、陜蒙、澳洲等產區均有增量，公司成長性、股息率將繼續處于行業前列。

華泰證券認為，兗礦能源通過股權融資調整資本結構，將有助于更好地做好內部項目建設及把握外部優質資產并購機會。